«Эксперт РА» присвоил кредитный рейтинг ООО «РБ Страхование Жизни» на уровне ruAA
Москва, 22 мая 2023 г.
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило рейтинг финансовой надежности страховой компании ООО «РБ Страхование Жизни» на уровне ruAA со стабильным прогнозом.
ООО «РБ Страхование Жизни» - страховщик жизни, реализующий программы накопительного, инвестиционного и рискового страхования жизни. Компания относится к 1 размерному классу, согласно методологии агентства, и занимает 11 место по совокупным взносам среди страховщиков жизни за 2022 год. Высокий финансовый потенциал собственника компании выделяется агентством в качестве фактора поддержки.
За 2022 год компания собрала на 35% страховой премии меньше, чем за 2021 год. При этом структура страхового портфеля претерпела некоторые изменения: максимальное изменение долей видов страхования в портфеле составило 18,6 п.п. за 2022 год по сравнению с 2021 годом, что связано с сокращением доли страхования жизни и здоровья заемщиков. Более 90% взносов компания получает через связанного посредника, имеющего рейтинг кредитоспособности на уровне ruAAA от «Эксперт РА», что положительно влияет на уровень рейтинговой оценки. При этом величина комиссионного вознаграждения, выплачиваемая через крупнейший канал продаж, несколько превышает установленный агентством бенчмарк.
Качество активов страховщика оценивается как высокое. По данным на 31.12.2022, доля высоколиквидных вложений в объекты с рейтингами ruАА и выше по шкале «Эксперт РА» или сопоставимыми рейтингами других агентств составила более 80% активов за вычетом отложенных аквизиционных расходов. Агентство положительно отмечает высокую диверсификацию активов (на 31.12.2022 на крупнейшего контрагента, который не может быть отнесен к условному рейтинговому классу ruAA и выше, пришлось 0,7% активов страховщика, очищенных от отложенных аквизиционных расходов, на трех крупнейших – 0,9% соответствующих активов) и отсутствие рисков концентрации вложений на связанных сторонах ввиду их высокой надежности.
Активы и пассивы компании сбалансированы по срокам и по валютам. На 31.12.2022 отношение обязательств срочностью более одного года к активам срочностью более одного года составило 1,0. Отношение рублевых обязательств к рублевым активам составило 0,8, долларовых – 1,6 на 31.12.2022. Значение коэффициента общей ликвидности находится на невысоком уровне (1,08 на 31.12.2022), при этом значение коэффициента уточненной страховой ликвидности-нетто (1,08 на 31.12.2022) соответствует положительной оценке фактора. Рентабельность инвестиций, рассчитанная по методологии агентства (1,0% за 2022 год) оказывает ограничивающее влияние на рейтинг.
В качестве позитивного фактора агентство отмечает высокое нормативное соотношение собственных средств и принятых обязательств компании (1,34 на 31.12.2022). Показатели рентабельности капитала и продаж за 2022 год (45,9% и 27,1% соответственно) оцениваются положительно. Давление на рейтинг оказывает высокая доля расходов на ведение дела (42,9% за 2022 год). Низкое отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (1,6% на 31.12.2022), невысокое отношение привлеченных средств к капиталу и отсутствие внебалансовых обязательств на 31.12.2022 отнесены к числу положительных факторов.
По мнению агентства, страховщик характеризуется адекватным уровнем организации риск-менеджмента: в компании отсутствует обособленное подразделение, в функции которого входит управление рисками, однако регламенты по управлению отдельными видами рисков в высокой степени детализированы. Уровень стратегического и финансового планирования оценивается как удовлетворительный.
По данным «Эксперт РА», активы компании на 31.12.2022 составили 24,3 млрд рублей, собственные средства – 4,2 млрд рублей, уставный капитал – 450 млн рублей, за 2022 год компания собрала 6,7 млрд рублей страховых премий.
Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.
Кредитный рейтинг ООО «РБ Страхование Жизни» присвоен впервые.
Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.
При присвоении кредитного рейтинга применялись методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховым компаниям, специализирующимся на страховании жизни (вступила в силу 05.10.2022) и методология оценки внешнего влияния на кредитный рейтинг (вступила в силу 25.04.2023) https://raexpert.ru/ratings/methods/current.
Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ООО «РБ Страхование Жизни», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.
Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ООО «РБ Страхование Жизни» принимало участие в присвоении рейтинга.
Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.
АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ООО «РБ Страхование Жизни» дополнительных услуг.
Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.
Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.
АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.
Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.
