Москва, 12.08.2026

Резюме

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг кредитоспособности ООО «Цифра банк» (далее – Банк, Кредитная организация) на уровне ruBBB- и изменил прогноз со стабильного на развивающийся.

Развивающийся прогноз отражает неопределённость относительно дальнейшей динамики показателей рентабельности и операционной эффективности бизнеса в условиях возможного сжатия рыночной ниши Банка. Рейтинг Банка отражает низкую оценку рыночных позиций, сильную капитальную позицию при снижении прибыльности, адекватные качество активов и позицию по ликвидности, а также консервативную оценку корпоративного управления.

ООО «Цифра банк» специализируется на РКО корпоративных и розничных клиентов, конверсионных операциях и трансграничных переводах, а также на идентификации клиентов для брокерского обслуживания в материнской структуре. Головной офис Банка находится в Москве, сеть подразделений представлена 42 офисами на территории России.

Обоснование рейтинга

Низкая оценка рыночных позиций обусловлена узкой специализацией Банка и ограниченными масштабами бизнеса на банковском рынке: Кредитная организация не входит в топ-100 банков по размеру активов и не занимает значимых позиций ни в одном из направлений традиционной банковской деятельности. Банк специализируется главным образом на проведении расчётных и конверсионных операций. Активы Кредитной организации характеризуются существенной долей размещений в банках, в результате чего оценка диверсификации по направлениям бизнеса остается низкой: индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам превышает 0,9 на 01.05.2026.

Сильная капитальная позиция при снижении прибыльности с высокой до приемлемой. На 01.05.2026 Банк продолжает поддерживать высокий уровень достаточности капитала: Н1.0 и Н1.2 составили по 13,6%. Буфер абсорбции убытков позволяет Кредитной организации выдержать обесценение около 18% базы подверженных кредитному и рыночному рискам активов и внебалансовых обязательств. Поддержку блоку факторов оказывает низкая концентрация бизнеса на крупных кредитных рисках: отношение крупных кредитных рисков к активам составило около 5% на 01.05.2026. Агентство отмечает рост доли остатков на счетах в банках-нерезидентах без рейтингов или с невысоким рейтингом кредитоспособности: около 200% капитала Банка на 01.05.2026 против порядка 66% годом ранее. ROE по РСБУ по прибыли после налогообложения остается на приемлемом уровне (16% за период с 01.04.2025 по 01.04.2026), однако по сравнению с прошлым годом отмечается существенное снижение (на 24 п.п.), что обусловлено ростом операционных расходов на фоне стагнации доходов по основным направлениям деятельности. По той же причине уровень операционной эффективности также характеризовался негативной динамикой: CIR за период с 01.04.2025 по 01.04.2026 составил 78% против 54% годом ранее. В случае продолжения указанной тенденции кредитный рейтинг будет находиться под существенным давлением, что отражено в развивающемся прогнозе.

Адекватное качество активов. На 01.05.2026 около 29% активов приходилось на требования к Банку России, еще 38% активов размещено на рынке МБК (с учетом требований к НКЦ), а также на НОСТРО счетах в кредитных организациях с высоким кредитным качеством (около 76% остатков пришлось на контрагентов с рейтингами на уровне ruA- и выше). Портфель долговых ценных бумаг (14% активов) представлен бумагами эмитентов, имеющих высокое кредитное качество: 86% портфеля на 01.05.2026 сформировано ценными бумагами c рейтингами на уровне ruA- и выше по шкале «Эксперт РА». Клиентский кредитный портфель формировал около 3,5% активов, при этом качество портфеля оценивается как низкое: доля просроченной задолженности составила 34% по ссудам ФЛ и 53% по ссудам ЮЛ и ИП на 01.05.2026.

Адекватная позиция по ликвидности. Существенную поддержку рейтингу оказывает комфортное покрытие привлеченных средств высоколиквидными и ликвидными активами на 53 и 92% соответственно. Структура ресурсной базы адекватно сбалансирована: основным источниками фондирования для Банка являлись средства ФЛ (44% пассивов на 01.05.2026) и средства ЮЛ (32%). Порядка двух третей остатков ЮЛ и ФЛ размещено на расчетных и текущих счетах, что оказало положительное влияние на стоимость фондирования (3,9 и 6,7% соответственно за 1кв2026 с переводом в годовое выражение). Диверсификация пассивов по кредиторам оценивается как умеренно высокая: доля 10 крупнейших групп кредиторов в пассивах Банка составила 22%, крупнейшего кредитора – 5% на 01.05.2026. Вместе с тем оценку профиля фондирования ограничивает высокая волатильность ресурсной базы корпоративных клиентов.

Консервативная оценка корпоративного управления. Агентство отмечает отсутствие независимых директоров в наблюдательном совете Банка. Учитывая действующие планы по масштабированию объёма клиентских операций, Кредитной организации потребуется усиление контрольных процедур, риск-менеджмента и организационной структуры. Банк утвердил стратегию развития до 2028 года: в качестве ключевых направлений для ЮЛ планируется развитие операций РКО и конвертации средств клиентов, а в розничном секторе – валютообменных операций и комиссионных доходов. Кредитование не будет выступать приоритетным направлением. При этом активная работа в сегменте трансграничных переводов и валютообменных операций, по мнению Агентства, требует повышенного внимания к регуляторным и операционным рискам.

Оценка внешнего влияния

Факторы внешнего влияния отсутствуют.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): ruBBB-

Оценка внешнего влияния: -

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен развивающийся прогноз, что предполагает равную вероятность двух или более вариантов рейтинговых действий (сохранения, повышения или снижения кредитного рейтинга) на горизонте 12 месяцев.

Регуляторное раскрытие