Москва, 17 июня 2019 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг кредитоспособности Русьуниверсалбанка до уровня ruВВ и изменило прогноз на негативный. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruBBB- со стабильным прогнозом.

Понижение уровня рейтинга связано с пересмотром агентством оценки подверженности банка регулятивным рискам ввиду ужесточения надзора за валютообменными операциями при умеренно высокой доле доходов от данных операций в структуре финансового результата банка. Кроме того, давление на рентабельность бизнеса может в дальнейшем оказывать стагнация базы доходных активов банка, что обуславливает негативный прогноз по рейтингу. Рейтинг кредитоспособности банка также обусловлен слабой оценкой рыночных позиций, сильными позициями по капиталу и ликвидности, приемлемым качеством активов и консервативной оценкой уровня корпоративного управления.

«Русьуниверсалбанк» (ООО) (г. Москва, рег. номер 3293) специализируется на кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании юридических лиц, операциях на рынке МБК и валютообменных операциях. Банк представлен только головным офисом в г. Москве, сеть подразделений отсутствует. Бенефициарами банка являются В.А. Лачков (49,78%) и А.В. Карлов (49,78%).

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена незначительными масштабами бизнеса банка на федеральном уровне (на 01.05.2019 банк занимает 191-е место по размеру активов в рэнкинге «Эксперт РА») и узкой клиентской базой (9 заемщиков ЮЛ и 25 заемщиков ФЛ на 01.04.2019). Кроме того, для банка характерна слабая диверсификация бизнеса по сегментам кредитного риска (на 01.05.2019 индекс Херфиндаля-Хиршмана по направлениям деятельности составляет 0,6), обусловленная значительными объемами вложений в высоконадежные, но низкодоходные активы (депозит в Банке России составил около 36% валовых активов на 01.05.2019). Агентство отмечает, что в августе-ноябре 2018 года банк активно занимался конверсионными операциями, сопряженными с интенсивным наличным денежным оборотом (среднемесячное отношение дебетовых оборотов по счетам учета наличных денежных средств в кассе и в пути к средним активам составило в среднем за август-ноябрь 2018 года составило 88%), при этом с декабря 2018 года наблюдается значительное снижение оборотов по кассе (до 2,4% в среднем за декабрь 2018-апрель 2019 гг.). По мнению агентства, большой объем кассовых операций в отдельные периоды повышает чувствительность банка к регулятивным рискам ввиду ужесточения надзора со стороны Банка России и влечет за собой повышенную нагрузку на финансовый мониторинг.

Сильная позиция по капиталу. Банк демонстрирует высокие показатели достаточности собственных средств (на 01.05.2019 Н1.0=179%, Н1.1=Н1.2=177%) и низкий уровень концентрации активных операций на объектах крупного кредитного риска (на 01.05.2019 крупные кредитные риски к активам за вычетом резервов составили 11%) ввиду большого объема безрисковых активов (депозит в Банке России) на его балансе. Бизнес банка характеризуется приемлемыми показателями рентабельности деятельности (за период с 01.04.2018 по 01.04.2019 по данным РСБУ ROE составила 6,2%; NIM – 6,3%), однако агентство отмечает, что существенный положительный эффект на финансовый результат банка в I квартале 2019 г. оказало чистое восстановление РВПС на сумму 96 млн руб. Кроме того, в банке наблюдается высокий уровень покрытия расходов на обеспечение деятельности чистыми процентными и комиссионными доходами (278% за I квартал 2019 года).

Приемлемое качество активов. Порядка 36% активов банка на 01.05.2019 приходится на депозиты в Банке России, еще 20% - на кредитный портфель, основная часть которого представлена ссудами корпоративным клиентам (при этом за период с 01.01.2019 по 01.05.2019 кредитный портфель ЮЛ сократился на 13%). Кредитный портфель юридических лиц характеризуется высокой долей ссуд III-V категорий качества (34% на 01.05.2019), высоким уровнем просроченной задолженности (19,7%) и ростом доли пролонгированных ссуд (с 5% на 01.01.2019 до 17% на 01.04.2019). Вместе с тем, агентство отмечает приемлемые показатели обеспеченности ссудного портфеля (покрытие ссудного портфеля ЮЛ и ФЛ обеспечением с учетом залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило 252%; без учета – 123% на 01.05.2019). В структуре активов банка выделяются также остатки по счетам расчетов с валютными и фондовыми биржами (29% валовых активов на 01.05.2019 против 20% на 01.01.2019) и ценные бумаги (10%), имеющие высокое кредитное качество.

Сильная ликвидная позиция определяется высоким запасом балансовой ликвидности: на 01.05.2019 норматив Н2 и Н3 выдерживают досрочный отток всех привлеченных средств соответствующей срочности, а покрытие высоколиквидными активами привлеченных средств на протяжении 01.05.2018-01.05.2019 находилось в диапазоне 100-135%. Однако агентство отмечает, что ресурсная база банка в значительной степени сконцентрирована на крупнейшем кредиторе-нерезиденте, средства которого представлены остатками на расчетных счетах и составляют около 20% пассивов на 01.05.2019. Вместе с тем, банк располагает источниками дополнительной ликвидности в виде высоколиквидных ценных бумаг, под залог которых он может привлечь кредиты в рамках сделок РЕПО.

Консервативная оценка корпоративного управления. Уровень регламентации и детализации стратегического обеспечения деятельности банка является приемлемым для банков сопоставимых размеров, однако, заложенные в стратегии KPI, по мнению агентства, не являются достаточными для повышения конкурентоспособности банка на горизонте 2019-2021 гг. В частности, обновленные планы банка не предусматривают наращивание доходных активов, что, по оценкам агентства, не позволит банку улучшить диверсификацию бизнеса и расширить клиентскую базу. Кроме того, стагнация корпоративного кредитного портфеля может оказывать давление и на показатели рентабельности деятельности банка.

На 01.05.2019 размер нетто-активов банка по РСБУ составил 10 млрд руб., величина собственных средств – 6,7 млрд руб., прибыль после налогообложения за I квартал 2019 года – 166 млн руб.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.