Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности банку «МБА-Москва» на уровне ruB+. Прогноз по рейтингу изменен со стабильного на позитивный.

Позитивный прогноз по рейтингу обусловлен ожиданиями агентства по постепенной диверсификации бизнеса банка и наращиванию доходной активной базы в рамках утвержденной стратегии развития, что позволит банку повысить уровень операционной эффективности. Рейтинг банка обусловлен высоким запасом по капиталу, слабой оценкой рыночных позиций, приемлемым качеством активов, адекватной ликвидной позицией, а также консервативной оценкой корпоративного управления.

«Банк «МБА-Москва» (ООО) – небольшой по величине активов московский банк, основным направлением деятельности которого на текущий момент выступает межбанковское кредитование. Головной офис и 1 дополнительный офис расположены в г. Москве. Единственным собственником банка является Международный Банк Азербайджана (ОАО «МБА»), который находится под контролем Министерства финансов Республики Азербайджан.

Обоснование рейтинга

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена незначительными позициями кредитной организациями на российском банковском рынке (на 01.01.2020 банк занимает 212-е место по активам в рэнкингах «Эксперт РА») и ограниченным спектром проводимых банком операций в 2019 году. На текущий момент более половины активов банка размещено на ностро-счетах и в депозитах в ОАО «МБА». Такая структура активов обуславливает низкую диверсификацию бизнеса и операционного дохода по направлениям деятельности (на 01.01.2020 индекс Херфинадаля-Хиршмана по активам составил 0,94, за 2019 год по доходам – 0,62) и низкую концентрацию кредитных рисков (крупнейший кредитный риск в декабре достигал 4,9% нетто-активов).

Высокая достаточность капитала при слабой способности к его генерации. Достаточность капитала банка находится на очень высоком уровне (Н1.0=67,1%; Н1.1=Н1.2=40,9% на 01.01.2020), что позволяет выдержать обесценение более 90% активов и внебалансовых обязательств под риском без нарушения обязательных нормативов. Слабая операционная эффективность банка обусловлена преобладанием низкодоходных активов на балансе: за 2019 год по РСБУ NIM=0,1%, чистые процентные и комиссионные доходы не покрывают операционные расходы (10% за IV квартал 2019 года). При этом снижение объема размещенных средств в материнском банке привело к высвобождению резервов, что оказало положительный эффект на показатель рентабельности (ROE по РСБУ за 2019 год без учета СПОД составила 19%).

Приемлемое качество активов. Основная часть активов представлена МБК, размещенными в материнском банке, тем не менее, на протяжении 2019 года их доля в активах снизилась с 84 до 64%. Установленный по данным средствам 50%-й резерв отражает консервативную оценку финансового положения материнского банка. Еще около 19% представлено средствами на корсчете и депозите в Банке России. Также часть высвобожденной ликвидности была направлена на формирования портфеля ценных бумаг, объем которого на 01.01.2020 достиг 4% валовых активов. Все вложения представлены бумагами высоконадежных эмитентов с рейтингами на уровне ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА».

Сильная ликвидная позиция и приемлемый профиль фондирования. Основой фондирования банка выступают собственный капитал и субординированные кредиты, привлеченные от материнского банка (79% привлеченных средств на 01.01.2020), сроки погашения которых приходятся на 2021-2022 гг. Объем средств ФЛ и ЮЛ в банке незначительный (15% привлеченных средств на 01.01.2020), однако в отдельные месяцы 2019 года наблюдались существенные колебания привлеченных средств, обусловленные разовыми операциями по счетам отдельных крупных клиентов. Нормативы ликвидности банка со значительным запасом превышают требуемые законодательством минимумы; объем ликвидных активов полностью перекрывает объем привлеченных средств банка.

Консервативная оценка качества корпоративного управления обусловлена текущей структурой проводимых операций, которая свидетельствует о существенном влиянии материнского банка на принятие управленческих решений. Тем не менее новая стратегия развития на 2019-2022 гг. предполагает постепенную диверсификацию бизнеса банка преимущественно за счет развития кредитования и обслуживания компаний, участников Российско-Азербайджанской торговли, системы денежных переводов и конверсионных клиентских операций. По мнению агентства, успешная реализация данной стратегии позволит банку повысить уровень операционной эффективности и улучшить конкурентные позиции на рынке, что нашло отражение в позитивном прогнозе. Однако, агентство отмечает, что в рамках реализации стратегии банку необходимо осуществить значительные инвестиции в ИТ-инфраструктуру, а также расширить штат сотрудников в ключевых структурных подразделениях.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен позитивный прогноз, что предполагает высокую вероятность повышения рейтинга в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг «Банк «МБА-Москва» (ООО) был впервые опубликован 27.03.2018. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 25.02.2019.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 03.09.2019).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, «Банк «МБА-Москва» (ООО), а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, «Банк «МБА-Москва» (ООО) принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало «Банк «МБА-Москва» (ООО) дополнительных услуг.