«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ОАО «Банк Дабрабыт» на уровне byA- по национальной шкале Республики Беларусь и на уровне ruBB- по национальной шкале Российской Федерации

Москва, 19.12.2025

Резюме

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг кредитоспособности ОАО «Банк Дабрабыт» (далее – Банк, Кредитная организация) на уровне byA- по национальной шкале Республики Беларусь, прогноз по рейтингу стабильный. С учетом корректировки на страновой риск при переводе кредитного рейтинга из национальной рейтинговой шкалы Республики Беларусь в национальную рейтинговую шкалу Российской Федерации ОАО «Банк Дабрабыт» подтвержден рейтинг кредитоспособности на уровне ruBB-, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг Банка по национальной шкале Республики Беларусь отражает приемлемую оценку рыночных позиций, удовлетворительную капитальную позицию при адекватной рентабельности, приемлемую оценку качества активов и ликвидной позиции, а также адекватную систему корпоративного управления и приемлемый уровень стратегического обеспечения. Сильное позитивное влияние на уровень рейтинга оказывает высокий потенциал получения поддержки со стороны собственника в случае необходимости.

ОАО «Банк Дабрабыт» – универсальный банк, сеть присутствия которого представлена головным офисом в Минске и 11 подразделениями, расположенными в разных областях Республики Беларусь.

Обоснование рейтинга

Приемлемые рыночные позиции отражают невысокую долю Банка в активах банковской системы Республики Беларусь (1,2% на 01.10.2025). Универсальная специализация Кредитной организации обуславливает адекватную диверсификацию бизнеса: индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам на 01.07.2025 составил 0,25. Объём активных операций со связанными с Банком сторонами остается незначительным. Кредитная организация придерживается умеренного роста бизнеса: рост валовых активов за период с 01.07.2024 по 01.07.2025 составил порядка 20%, кредитного портфеля ЮЛ и ФЛ – на 18%.

Удовлетворительная оценка достаточности капитала при адекватной рентабельности. Достаточность капитала Кредитной организации на фоне расширения кредитного бизнеса несколько снизилась: коэффициент достаточности нормативного капитала за период с 01.07.2024 по 01.07.2025 уменьшился с 14,8 до 14%, капитала I уровня – с 11 до 10,6%, левереджа – с 9,9 до 9,7%. Давление на рейтинг оказывает минимальный буфер капитала к активам под риском, составляющий всего 2,3% на 01.07.2025 против 3,6% годом ранее. Бизнес высоко диверсифицирован по крупнейшим объектам кредитного риска: максимальный кредитный риск на 01.07.2025 составил 19% нормативного капитала. Прибыльность бизнеса остаётся на высоком уровне: ROE по МСФО за период с 01.07.2024 по 01.07.2025 составила 16%, CIR – 40%. Банк придерживается умеренной дивидендной политики с выплатами порядка четверти чистой прибыли по МСФО.

Приемлемая оценка качества активов. Основная часть активов приходится на кредиты корпоративным (44% активов по МСФО на 01.07.2025) и розничным клиентам (25%). Доля кредитов стадии 3 находится на очень низком уровне: по ЮЛ – 0,1% соответствующего ссудного портфеля, по ФЛ – 1%. Корпоративные кредиты умеренно диверсифицированы по отраслям принадлежности заёмщиков: на долю топ-3 отраслей приходится 47% портфеля. Розничные ссуды большей частью представлены товарными и потребительским кредитами, совокупно составляющими 78% портфеля против 89% годом ранее. Корреспондентские счета и межбанковские размещения (совокупно 25% активов), а также портфель ценных бумаг (3%) представлены на отчетную дату объектами с высоким кредитным рейтингом.

Удовлетворительная ликвидная позиция. Ресурсная база приемлемо сбалансирована: средства ЮЛ на 01.07.2025 составили 46% пассивов, средства ФЛ – 16%, выпущенные облигации – 11%, средства кредитных организаций – 8%. Диверсификация привлеченных средств по клиентам при этом находится на низком уровне: на 10 крупнейших групп кредиторов приходится 29% пассивов, на крупнейшего – 18%. Тем не менее риски непрогнозируемых оттоков клиентских средств оцениваются как низкие ввиду исторической стабильности остатков крупных клиентов. Безотзывный характер значительной части клиентских средств и распределение крупных депозитов по траншам с разными сроками погашения оказывают позитивное влияние на управление ликвидностью. Чистый прирост средств ЮЛ за период с 01.07.2024 по 01.07.2025 составил 46%, ФЛ – 25%. Регуляторные показатели покрытия ликвидности (LCR) и чистого стабильного фондирования (NSFR) составили 136% и 130% на 01.07.2025 соответственно, что существенно выше регуляторного минимума 100%.

Адекватный уровень корпоративного управления. Агентство отмечает приемлемый уровень организации бизнес-процессов, прозрачную структуру собственности и продолжительный опыт работы топ-менеджмента в различных сегментах финансового рынка. В Кредитной организации имеется наблюдательный совет с независимыми членами, при котором действуют комитеты по стратегии и вознаграждениям, рискам и аудиторский комитет. На фоне внешних мер ограничительного характера Банк придерживается разумной стратегии по девалютизации баланса и переориентации бизнеса на операции с белорусскими и российскими рублями. Кредитная организация функционирует в рамках стратегии развития до 2027 года включительно, подразумевающей органический рост бизнеса в соответствии с действующей моделью. По оценке Агентства, движение в направлении заявленных целей в целом соответствует возможностям Банка в сложившейся рыночной конъюнктуре и способствует усилению его конкурентных позиций.

Оценка внешнего влияния

По оценке Агентства, вероятность оказания Банку поддержки со стороны собственника, условный рейтинговый класс которого оценивается на уровне byAAA, является умеренно высокой с учетом контрольного пакета в капитале объекта рейтинга, прецедентов оказания связанных с государством лицами поддержки, направленной на обеспечение непрерывности деятельности, а также умеренной стратегической значимости для государства ввиду небольшой рыночной доли Банка.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): byBBB

Оценка внешнего влияния: +2 ступени к ОСК

Прогноз по рейтингу

Регуляторное раскрытие

Полное наименование объекта рейтинга	Открытое акционерное общество «Банк Дабрабыт»
Сокращенное наименование объекта рейтинга (при наличии)	ОАО «Банк Дабрабыт»
Вид объекта рейтинга:	Кредитная организация
Страна регистрации объекта рейтинга в соответствии с Общероссийским классификатором стран мира	Республика Беларусь
Идентификационный номер налогоплательщика рейтингуемого лица	807000002
Регистрационный номер кредитной организации в соответствии с Книгой государственной регистрации кредитных организаций	Неприменимо
Дата первого опубликования кредитного рейтинга	15.12.2022
Дата последнего опубликования кредитного рейтинга/рейтингового действия	27.12.2024
Рейтинговая шкала	Национальная рейтинговая шкала Республика Беларусь, российская национальная рейтинговая шкала
Запрошенность рейтинга	Да
Ключевые источники информации	Данные объекта рейтинга/рейтингуемого лица, а также данные АО «Эксперт РА» и из открытых источников.
Имеющиеся ограничения кредитного рейтинга или прогноза по кредитному рейтингу, в том числе в отношении качества имеющейся в распоряжении кредитного рейтингового агентства информации об объекте рейтинга	Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.
Сведения о стандартах составления бухгалтерской (финансовой) отчетности, использованной АО «Эксперт РА» в качестве источника информации при осуществлении рейтингового действия, а также о дате составления последней такой бухгалтерской (финансовой) отчетности (в случае использования кредитным рейтинговым агентством бухгалтерской (финансовой) отчетности в качестве источника информации при осуществлении рейтингового действия)	МСФО 30.06.2025, Иные, за исключением РСБУ и МСФО (НСФО 01.07.2025)
Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему	Не позднее года с даты последнего рейтингового действия
Сведения обо всех методологиях, применявшихся при определении кредитного рейтинга и (или) прогноза по кредитному рейтингу, в том числе для оценки собственной (самостоятельной) кредитоспособности рейтингуемого лица и оценки влияния на кредитный рейтинг рейтингуемого лица факторов, не учитываемых при оценке собственной (самостоятельной) кредитоспособности рейтингуемого лица (далее - факторы внешнего влияния), с описанием целей применения каждой методологии	При определении кредитного рейтинга по национальной шкале Республики Беларусь и (или) прогноза по кредитному рейтингу, в том числе для оценки собственной (самостоятельной) кредитоспособности рейтингуемого лица и оценки влияния на кредитный рейтинг рейтингуемого лица факторов, не учитываемых при оценке собственной (самостоятельной) кредитоспособности рейтингуемого лица, применялись методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам (Республика Беларусь) (вступила в силу 16.06.2025). При определении кредитного рейтинга рейтингуемого лица по российской национальной рейтинговой шкале применялась методология перевода кредитных рейтингов в национальную рейтинговую шкалу Российской Федерации (вступила в силу 20.12.2024). Для определения условных рейтинговых классов суверенных правительств страны ведения основного бизнеса рейтингуемого лица и Российской Федерации применялась методология присвоения рейтингов кредитоспособности суверенным правительствам (вступила в силу 21.11.2024). Ссылка на раздел с методологической базой: https://raexpert.ru/ratings/methodologies
Описание содержания оказанных рейтингуемому лицу в течение года, предшествующего рейтинговому действию, дополнительных услуг с указанием периода их оказания (если такие услуги оказывались)	АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало дополнительных услуг.

Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.

Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.

АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.

Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.