Москва, 29.01.2026

Резюме

«Эксперт РА» повысил рейтинг кредитоспособности АКБ «БЭНК ОФ ЧАЙНА» (АО) (далее – Банк) до уровня ruААA, прогноз по рейтингу стабильный. Ранее у Банка действовал рейтинг на уровне ruAA+ со стабильным прогнозом.

Повышение рейтинга обусловлено пересмотром подхода Агентства к оценке силы внешнего фактора поддержки со стороны собственников, органов власти и за рыночную значимость. Рейтинг Банка обусловлен умеренной оценкой рыночных позиций, сильной позицией по капиталу при высокой рентабельности, высоким качеством активов, сильной ликвидной позицией, а также адекватной оценкой корпоративного управления. Кроме того, Агентство учитывает высокий потенциал финансовой поддержки со стороны материнской структуры в случае возникновения необходимости.

АКБ «БЭНК ОФ ЧАЙНА» (АО) является опорной расчетной кредитной организацией для китайского бизнеса и крупных российских компаний. Также Банк специализируется на корреспондентском обслуживании российских коммерческих банков, операциях с иностранной валютой, имеет небольшой корпоративный кредитный портфель. Помимо головного офиса в Москве, Банк имеет филиалы в Хабаровске и Владивостоке.

Обоснование рейтинга

Умеренная оценка рыночных позиций отражается устойчивое положение Банка на рынке международных расчетов между Россией и Китаем при невысоких позициях в основных сегментах традиционного банковского бизнеса. В результате преимущественно расчетного характера деятельности и размещения существенного объема активов в высоколиквидные компоненты, диверсификация бизнеса как по доходам, так и по активам оценивается как низкая (индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам на 01.11.2025 составил 0,93, по доходам за период с 01.10.2024 по 01.10.2025 – 0,89). Указанное также обуславливает низкую концентрацию кредитных рисков на клиентах: крупные кредитные риски к нетто-активам составили менее 2% на 01.12.2025.

Сильная позиция по капиталу при высокой рентабельности деятельности. Нормативы достаточности капитала Банка находятся на высоком уровне, что позволяет ему выдерживать обесценение всех активов и внебалансовых обязательств под риском. Банк по-прежнему демонстрирует высокий уровень рентабельности деятельности, при этом сильную поддержку доходности оказывают высокий уровень чистой процентной маржи (около 6,5% за период с 01.10.2024 по 01.10.2025) при невысоких операционных расходах (показатель CIR составил менее 5% за аналогичный период).

Высокое качество активов. Основная часть активов (более 95% на 01.12.2025) представлена требованиями к Банку России и прочим кредитным организациям с условными рейтинговыми классами на уровне ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА». Корпоративный кредитный портфель представлен задолженностью нескольких крупных клиентов и занимает незначительную долю в активах. Качество данного портфеля оценивается как высокое: на 01.12.2025 просроченная задолженность отсутствует, при этом по существенной части портфеля имеются поручительства структур с условными рейтинговыми классами на уровне ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА». Портфель банковских гарантий составлял около 20% капитала Банка на 01.12.2025, в течение последних 12 месяцев отмечается рост объема раскрытий по нему. Вместе с тем, в рамках регрессионной работы все выплаченные средства были полностью возмещены Банку, что учтено при проведении оценки.

Сильная ликвидная позиция обусловлена существенным запасом балансовой ликвидности: на 01.12.2025 ликвидные активы полностью покрывают привлеченные средства. Остатки на счетах клиентов ЮЛ и банков-контрагентов характеризуются высокой волатильностью ввиду расчетной специфики деятельности Банка. При этом периодические оттоки привлеченных средств, в том числе крупнейших клиентов, не оказывают влияния на ликвидную позицию Банка в связи с ее существенным запасом, что учтено при проведении оценки.

Качество корпоративного управления и бизнес-процессов оценивается как адекватное. Агентство принимает во внимание использование международных практик материнской банковской группы, а также уровень вовлеченности и контроля со стороны совета директоров и материнского банка. Деловая репутация, опыт и квалификация топ-менеджмента Банка также положительно влияют на оценку корпоративного управления. Банк работает в рамках стратегии развития на 2025-2027 гг., которая не предполагает изменения фокуса его деятельности и ориентирована на развитие внешнеэкономической деятельности между Россией и Китаем.

Решение о рейтинговом действии принято с отступлением от действующей методологии присвоения рейтингов кредитоспособности банкам в области оценки внешнего фактора поддержки со стороны собственников, органов власти и за рыночную значимость. Данная методология не учитывает того факта, что условный рейтинговый класс поддерживающей структуры существенно выше, чем условный рейтинговый класс Российской Федерации, вследствие чего относительный финансовый потенциал поддерживающей структуры фактически выходит за рамки предусмотренных методологией диапазонов оценки. С учетом этого была пересмотрена сила внешнего фактора поддержки.

Оценка внешнего влияния

По мнению Агентства, вероятность оказания Банку поддержки со стороны поддерживающей структуры оценивается как высокая с учетом оценки ее условного рейтингового класса на уровне ruAAA и контрольного пакета в капитале объекта рейтинга.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): ruAA

Оценка внешнего влияния: +2 ступени к ОСК

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на горизонте 12 месяцев.

Регуляторное раскрытие