Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности Банку «Санкт-Петербург» на уровне ruA-. По рейтингу сохранен стабильный прогноз.

Рейтинг кредитоспособности банка обусловлен сильной оценкой рыночных позиций при адекватном уровне корпоративного управления, а также удовлетворительной оценкой качества активов, умеренно сильной позицией по достаточности капитала и адекватной ликвидной позицией. Положительное влияние на уровень рейтинга оказывает умеренно высокая вероятность финансовой и административной поддержки банка со стороны федеральных органов власти в случае крайней необходимости в связи с масштабом бизнеса и структурой привлеченных средств кредитной организации.

ПАО «Банк «Санкт-Петербург» (рег. номер 436) – крупный универсальный банк (16-е место по активам и 18-е по размеру капитала в рэнкингах «Эксперт РА» на 01.07.2019), специализирующийся на кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании корпоративных и розничных клиентов, а также на операциях на финансовых рынках. Сеть подразделений банка состоит из 63 офисов и филиалов в г. Санкт-Петербурге, Ленинградской области, г. Москве и г. Калининграде, а также представительства в г. Новосибирске. Крупнейшим акционером банка является его председатель Правления Александр Васильевич Савельев (доля от уставного капитала - 24,13%, доля от обыкновенных акций - 24,95%), еще 24,9% от уставного капитала (25,71% от обыкновенных акций) принадлежит топ-менеджменту.

Обоснование рейтинга

Сильная оценка рыночных позиций. Банк занимает устойчивые конкурентные позиции на федеральном уровне в ключевых сегментах бизнеса (по состоянию на 01.07.2019 17-е место по объему кредитов, предоставленных организациям, 15-е место по объему привлеченных средств ФЛ, включая ИП, в рэнкингах «Эксперт РА»). Банк представлен только в 5 субъектах РФ, однако в ключевых регионах присутствия сеть офисов оценивается как достаточно развитая. Значительная часть кредитного портфеля сконцентрирована в г. Санкт-Петербурге и Ленинградской области (свыше 61% на 01.05.2019). Агентство отмечает адекватную диверсификацию бизнеса банка по направлениям деятельности (индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,35 на 01.07.2019). Величина активов, приходящихся на связанные с кредитной организацией стороны, по оценке агентства, находится на невысоком уровне.

Умеренно сильная оценка достаточности капитала. Банк характеризуется приемлемыми значениями нормативов достаточности капитала (на 01.07.2019 Н1.0=14,8%; Н1.1=10,4%; Н1.2=10,4%; Н1.4=7,9%) и рентабельности (за период с 01.07.2018 по 01.07.2019 ROE по прибыли после налогообложения в соответствии с РСБУ составила 7,3%). Тем не менее, отмечается невысокая устойчивость капитала к реализации кредитных рисков (на 01.07.2019 обесценение более 7,3% базы подверженных кредитному и рыночному рискам активов и внебалансовых обязательств может привести к нарушению норматива Н1.2). Банк получил рекордную прибыль по МСФО по итогам 2018 года (9 млрд руб.), 20% которой в соответствии с новой дивидендной политикой распределил в качестве дивидендов, что оказывает позитивное влияние на инвестиционную привлекательность банка. Показатель чистой процентной маржи на протяжении последних трех лет находился в диапазоне 3,5 – 4%, что оценивается агентством как адекватный уровень.

Удовлетворительное качество активов. Кредитный портфель банка составляет основу его активов и представлен, прежде всего, ссудами, выданными корпоративным клиентам (около 75% ссудного портфеля ЮЛ, ИП и ФЛ на 01.07.2019). Доля просроченной задолженности по кредитному портфелю ЮЛ и ИП, в котором преобладают ссуды крупному бизнесу, составила 6,1% на 01.07.2019, по кредитному портфелю ФЛ – менее 2%. Обеспеченность ссудного портфеля оценивается как адекватная (на 01.05.2019 свыше 80% кредитов юридическим лицам и свыше 70% розничных ссуд покрыты обеспечением). При этом по ряду клиентов обеспечение используется для уменьшения величины сформированных резервов (на 01.07.2019 дельта между расчетными и фактическими РВПС к капиталу составила 23%). Отмечаются также высокое кредитное качество портфеля ценных бумаг, на который приходится 20% валовых активов банка на 01.07.2019, и контрагентов на рынке межбанковского кредитования.

Адекватная ликвидная позиция. Агентство отмечает приемлемый запас балансовой ликвидности банка (на 01.07.2019 покрытие привлеченных средств высоколиквидными активами (LAM) составило 16%, ликвидными активами (LAT) – 27%) в сочетании с повышенной зависимостью нормативов текущей и долгосрочной ликвидности от стабильности средств на счетах клиентов (на 01.07.2019 норматив Н3 без учета показателя Овт* составил 54,2%, Н4 без учета показателя О* – свыше 150%). Однако следует отметить отсутствие значительных оттоков клиентских средств со счетов в банке в ретроспективе последних двух лет. Положительное влияние на рейтинг оказывает наличие доступа к широкому спектру источников дополнительного фондирования (в том числе имеются неиспользованные лимиты на рынке межбанковского кредитования, возможность привлечения кредитов Банка России под залог нерыночных активов и кредитов под залог ценных бумаг в рамках сделок РЕПО; в совокупности более 11% величины привлеченных средств банка на 01.07.2019). Ресурсная база диверсифицирована как по клиентам (на 01.07.2019 доля средств 10 крупнейших кредиторов / групп кредиторов в пассивах составила около 5%), так и по источникам. Тем не менее, банк привлекает значительный объем краткосрочных ресурсов через операции РЕПО, проводимые с центральным контрагентом (на 01.07.2019 соотношение объема средств, привлеченных от других банков на срок до 30 дней, и высоколиквидных активов составило 1,2; ликвидных активов с учетом источников аккумулирования ликвидности – 0,9). В то же время агентство отмечает, что банк не фондирует данными средствами долгосрочные активы.

Уровень корпоративного управления оценивается как адекватный. Качество корпоративного управления соответствует масштабам и направлениям деятельности банка. В банке принята стратегия развития на 2018 – 2020 гг., ориентированная на органический рост объемов бизнеса и поддержание его высокой эффективности. Стратегия предусматривает наращивание корпоративного кредитного портфеля среднегодовыми темпами роста не менее 10%. Банк активно развивает цифровые каналы обслуживания, но при этом существенной оптимизации физической сети присутствия в текущих регионах деятельности не планируется. Также кредитная организация намерена планомерно повышать рыночную капитализацию путем проведения процедур обратного выкупа акций и диверсифицировать источники доходов, увеличивая долю транзакционных доходов в общей структуре поступлений.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг ПАО «Банк «Санкт-Петербург» был впервые опубликован 06.09.2012. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 06.09.2018.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/previous (вступила в силу 12.04.2019).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ПАО «Банк «Санкт-Петербург», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ПАО «Банк «Санкт-Петербург» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ПАО «Банк «Санкт-Петербург» дополнительных услуг.