Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности Банк Пермь (АО) (далее – банк) на уровне ruВ. По рейтингу сохранён стабильный прогноз.

Рейтинг банка обусловлен слабой оценкой рыночных позиций и качества корпоративного управления, недостаточно высоким качеством активов, удовлетворительной ликвидной позицией, а также значительным запасом капитала и адекватным буфером абсорбции убытков на фоне слабой операционной эффективности.

Банк Пермь (АО) осуществляет свою деятельность в соответствии с базовой лицензией и специализируется преимущественно на кредитовании и РКО предприятий малого бизнеса. Единственный офис банка расположен в г. Пермь. Ключевыми собственниками, согласно раскрываемой информации, являются топ-менеджеры банка: Л.В. Саранская (19,95%); О.Я. Вайсман (19,5%); С.А. Брюханов (14,10%); И.В. Соломатин (14,09%); А.Г. Утятников (14,09%); Р.И. Хрущев (14,09%); на остальных приходится в совокупности менее 5%. Структура владения банком существенно не менялась с 2001 года.

Обоснование рейтинга

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена ограниченными масштабами бизнеса банка в единственном регионе присутствия (315-е место по активам в рэнкинге «Эксперт РА» на 01.11.19; банк представлен единственным офисом в Перми). Кроме того, деятельность банка характеризуется узкой клиентской базой в сегменте кредитования (на 01.11.19 у банка 80 заёмщиков ЮЛ и ИП, 113 заёмщиков-ФЛ), и, как следствие, повышенной концентрацией кредитных рисков. Также для банка характерна слабая диверсификация бизнеса по направлениям деятельности (индекс Херфиндаля-Хиршмана по структуре активов составляет 0,4 на 01.11.19; узкая специализация банка на кредитовании малого бизнеса сопровождается размещением порядка 40% валовых активов в Банке России с пониженной доходностью). Наблюдается очень высокая концентрация выданных кредитов на отраслях, связанных с торговлей (62% корпоративного портфеля на 01.11.19); данный сегмент характеризуется более высоким уровнем просрочки, чем в среднем по рынку.

Адекватный буфер капитала при невысокой способности к его генерации. Банк имеет высокий запас собственных средств для текущего риск-профиля (Н1.0=32%; Н1.2=28% на 01.11.19), при этом буфер абсорбции убытков позволяет банку выдержать полное обесценение более 20% базы подверженных кредитному и рыночному рискам активов и внебалансовых обязательств без нарушения нормативов. Бизнес банка характеризуется низкой рентабельностью (на протяжении последних 3 лет RoE по чистой прибыли в соответствии с РСБУ устойчиво ниже 5%; за период с 01.10.18 по 01.10.19 рентабельность капитала по чистой прибыли составила 3,4%). Отмечается слабая операционная эффективность (чистые процентные и комиссионные доходы покрывают расходы на обеспечение деятельности только на 114% за 9 месяцев 2019 года; на протяжении 2011-2018 гг. значение показателя не превышало 126%). С учётом структуры активов банка, в долгосрочной перспективе агентство не исключает стагнации доходов на фоне снижения ставок банковского рынка (при ограниченной возможности управления ставками по привлечённым ресурсам), однако поддержать рентабельность способны планы собственников по временной приостановке выплат вознаграждения членам Совета директоров.

Недостаточно высокое качество активов. В структуре активов банка на 01.11.19 значимую долю занимают средства в Банке России. Ссудный портфель ФЛ, ЮЛ и ИП формирует 49% валовых активов банка, при этом его качество не может быть оценено как высокое. За 10 месяцев 2019 года произошёл рост концентрации риска: крупные кредитные риски формировали почти 37% чистых активов на 01.11.19 против 18% на начало года. На оценку качества кредитного портфеля повлияла невысокая результативность кредитной политики в прошлом (доля просроченной задолженности в корпоративном ссудном портфеле в 2018 году превышала 7%, в розничном – 17%). Текущий уровень просроченных долгов составляет менее 5% на 01.11.19, но агентство отмечает отдельные направления инвестирования, которые учтены аналитиками в стресс-тестировании капитала, несмотря на наличие обеспечения по данным требованиям. Наблюдается приемлемый уровень залогового покрытия кредитного портфеля (покрытие ссудного портфеля без учета МБК обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило 163%; залогом недвижимого имущества обеспечено 78% объёма ссуд ЮЛ, ФЛ и ИП на 01.11.19; необеспеченные ссуды формировали менее 1% портфеля).

Удовлетворительная ликвидная позиция и профиль фондирования. На 01.11.19 банк выдерживает досрочный отток свыше 78% привлеченных на срок более 30 дней средств без нарушения норматива Н3; покрытие высоколиквидными и ликвидными активами привлеченных средств составляет 18% и 65% соответственно. Тем не менее, агентство отмечает, что банк не располагает рыночными источниками дополнительной ликвидности. Структура фондирования кредитной организации достаточно сбалансирована по источникам: на средства ФЛ приходится 41% чистых пассивов на 01.11.19, на средства корпоративных клиентов - 32%. В то же время ресурсная база банка характеризуется повышенной зависимостью от динамики средств крупных клиентов (средства 10 крупнейших кредиторов / групп кредиторов формировали более 25% чистых пассивов на 01.11.19). Стоимость привлечённых средств клиентов является приемлемой (5,6% по средствам ФЛ за III квартал 2019 года в годовом выражении; 1,4% по средствам ЮЛ). Динамика привлеченных средств является волатильной: за период с 01.11.18 по 01.11.19 объём средств, привлечённых от ЮЛ, сократился на 11%, от ФЛ и ИП - на 9%.

Качество корпоративного управления и бизнес-процессов оценивается консервативно. Уровень развития внутренней инфраструктуры невысокий в силу узкой специализации банка и пониженных требований к банкам с базовой лицензией. Банк использует ограниченный инструментарий для управления основными видами банковских рисков. Отмечается отсутствие реально независимых членов Совета директоров, а также повышенная концентрация корпоративных процедур и ключевых управленческих решений на бенефициарах банка. Стратегия развития на период 2020-2024 гг. отличается приемлемым уровнем детализации, но заложенные в стратегию показатели, по мнению агентства, не являются достаточными для укрепления конкурентных позиций банка в перспективе нескольких лет, а стратегическое планирование носит агрегированный характер в условиях инерционного сценария развития. Негативное влияние на рейтинговую оценку оказывает деконцентрированная структура собственности (ни один из конечных бенефициаров банка не владеет долей более 20%). Также давление на рейтинг оказывают повышенные регулятивные риски, связанные с преобладанием в структуре расчётных клиентских операций малого бизнеса из торгового сектора, а также пониженными требованиями к выдаче наличных денежных средств на фоне сопоставимых банков (принята во внимание информационная прозрачность кредитной организации и продолжительный срок обслуживания в банке большинства таких клиентов).

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг Банк Пермь (АО) был впервые опубликован 08.02.2019. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 08.02.2019.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 03.09.2019).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, Банк Пермь (АО), а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, Банк Пермь (АО) принимал участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало Банк Пермь (АО) дополнительных услуг.