Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ТЕНДЕР-БАНКа на уровне ruB- и изменило прогноз по рейтингу на стабильный. Ранее у банка действовал рейтинг ruB- с развивающимся прогнозом.

Рейтинг банка характеризуется слабой оценкой рыночных позиций, удовлетворительной позицией по капиталу, ограниченными показателями эффективности деятельности, удовлетворительным качеством активов, низкой оценкой качества внебалансовых обязательств, адекватной ликвидной позицией и консервативным уровнем корпоративного управления. Изменение прогноза по рейтингу на стабильный обусловлено поддержанием буфера по нормативам достаточности капитала в течение 2021 года на приемлемом уровне при снижении риск-аппетита в гарантийном направлении бизнеса.

АКБ "ТЕНДЕР-БАНК" (АО) специализируется на кредитовании ФЛ, предприятий МСБ, а также выдаче банковских гарантий. Деятельность банка сосредоточена преимущественно в московском регионе (по состоянию на 01.11.2021 на указанный регион приходилось около 88% размещенных и 90% привлеченных средств). Сеть подразделений банка ограничивается головным офисом в г. Москве. Крупнейшим бенефициаром кредитной организации, контролирующим 41% акций, является Мазо Л.В., доли остальных акционеров не превышают 10% на каждого.

Обоснование рейтинга

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена незначительными масштабами бизнеса банка на федеральном уровне (258-е место в рэнкинге по активам «Эксперт РА» на 01.01.2022) в сочетании с узкой клиентской базой в сегменте кредитования (15 заемщиков ЮЛ и ИП, а также 66 заемщиков ФЛ на 01.11.2021). Давление на оценку конкурентных позиций банка оказывает также отсутствие офисной сети продаж и узкая география фактической деятельности. Банк характеризуется приемлемой диверсификацией бизнеса по сегментам кредитного риска: индекс Херфиндаля-Хиршмана по структуре активов составил 0,36 на 01.12.2021. Агентство отмечает повышенный уровень отраслевой концентрации корпоративного кредитного портфеля на отрасли строительства и в сфере операций с недвижимостью (на 01.12.2021 доля таких ссуд составляет порядка 28% кредитов ЮЛ и ИП).

Удовлетворительная позиция по капиталу и ограниченные показатели эффективности деятельности. Банк поддерживает адекватный уровень достаточности капитала (на 01.01.2022 Н1.0=22,5%, Н1.2=13,7%), что обуславливает высокую устойчивость капитала к реализации кредитных рисков (на 01.01.2022 запас капитала позволяет выдерживать обесценение до 21,4% базы подверженных кредитному и рыночному риску активов и внебалансовых обязательств без нарушения требований к нормативам). Агентство отмечает рост нормативов достаточности капитала в период с 01.01.2021 по 01.01.2022 (Н1.0 на 7,2 п.п., Н1.2 на 3,7 п.п.), что обусловлено почти 3-х кратным снижением портфеля выданных гарантий за указанный период. Вместе с тем давление на капитал продолжает оказывать высокая концентрация активных операций банка на крупных клиентах (на 01.01.2022 отношение крупных кредитных рисков к нетто-активам составило 104%). По-прежнему для банка характерно поддержание на высоком уровне чистой процентной маржи (за 2021 год NIM составил 11% против 9,8% за 2020 год). Однако в связи с существенными расходами по созданию резервов по раскрытым гарантиям банк получил убыток за 2021 год в размере 193,6 млн руб., при этом ROE в соответствии с РСБУ составила минус 19,9%. Агентство в течение 2022 года ожидает давление на процентную маржу ввиду высокой доли средств розничных вкладчиков. Скомпенсировать возможное сокращение процентных доходов позволит рост комиссионных доходов в результате реализации планов банка по увеличению портфеля гарантий в текущем году.

Удовлетворительное качество активов и низкое качество портфеля гарантий. На ссуды ЮЛ и ИП, представленные преимущественно задолженностью МСБ, приходится порядка 45% валовых активов на 01.01.2021, на кредитный портфель ФЛ, состоящий в первую очередь из потребительских ссуд, – около 27% валовых активов. Агентство отмечает умеренно низкое качество кредитного портфеля ЮЛ и ИП (на 01.01.2022 доля ссуд III-V категорий качества – 53%, доля пролонгированных ссуд 18%), а также кредитного портфеля ФЛ (на 01.01.2022 доля ссуд III-V категорий качества составила 60%). Уровень обеспеченности ссудного портфеля оценивается как приемлемый (на 01.01.2022 покрытие ссудного портфеля обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило 115%). За 2021 год кредитный портфель ЮЛ, ИП и ФЛ вырос на 31%, что привело к перераспределению ликвидности из высоконадежных и низкодоходных средств (на счетах НОСТРО банков, в Банке России и в наличной форме), доля которых в активах сократилась на 17п.п. до 22%. Агентством отмечается активное применение практики снижения расчетного РВПС за счет обеспечения (отношение дельты между расчетным и фактическим коэффициентами резервирования по кредитному портфелю к капиталу около 23% на 01.01.2022). Качество действующего гарантийного портфеля продолжает оцениваться агентством как низкое в связи с высоким уровнем выплат по выданным гарантиям (отношение выплат к совокупному объему выданных гарантий и поручительств за 2021 год составило 72%).

Адекватная ликвидная позиция. Благодаря текущей структуре активов банк имеет значительный запас балансовой ликвидности: на 01.01.2022 высоколиквидные активы (Лам) и ликвидные активы (Лат) покрывают привлеченные средства на 45% и 50% соответственно. Ресурсная база банка сформирована преимущественно за счет розничных клиентов (на 01.01.2022 на долю указанного источника фондирования приходилось 69% привлеченных средств), при этом источник в течение последних 12 месяцев характеризовался относительной стабильностью (прирост или отток средств ФЛ не превышал 3,1%) и относительно низкой стоимостью (около 3,7% годовых за 4 квартал 2021 года). Для ресурсной базы банка характерна высокая диверсификация по клиентам (на 01.01.2022 средства 10 крупнейших кредиторов / групп кредиторов не превышали 18,4% нетто-пассивов). Агентство отмечает сохранение повышенной волатильности привлеченных средств ЮЛ (за 2021 год оттоки/притоки средств ЮЛ в отдельные месяцы превышали 15%), что обусловлено характером текущей деятельности клиентов.

Консервативная оценка уровня корпоративного управления. Корпоративное управление в целом характеризуется как адекватное стоящим перед банком задачам, но с присущими для банка недостатками в работе риск-менеджмента, связанными с крупными выплатами по выданным банком гарантиям. Также по мнению агентства, автономность корпоративного управления от управленческих решений ключевого акционера является невысокой. Действующая стратегия банка характеризуется приемлемым уровнем регламентации и детализации в сравнении с банками сопоставимых размеров, при этом корректировок в 2021 году в стратегию не вносилось (при наличии отступлений фактических результатов от планов на квартальные даты). По мнению агентства, реализация текущей стратегии не приведет к значительному укреплению рыночных позиций банка и усилению его конкурентных преимуществ на российском банковском рынке.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг АКБ "ТЕНДЕР-БАНК" (АО) был впервые опубликован 01.06.2018. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 23.03.2021.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 14.07.2021).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, АКБ "ТЕНДЕР-БАНК" (АО), а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, АКБ "ТЕНДЕР-БАНК" (АО) принимал участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало АКБ "ТЕНДЕР-БАНК" (АО) дополнительных услуг.